银行代销基金乱象观察:饥饿营销套路多 理财司理违背得当性推介

　　原标题：银行代销基金乱象观察： 饥饿营销套路多 理财司理违背得当性推介

　　本报记者 彭 妍

　　开年以来，基金发行保持着客岁的火热势头。与此同时，《证券日报》记者观察发现，爆款基金背后暗藏着基金贩卖的灰色地带。在银行营销渠道中，部门银行理财司理以误导贩卖以及饥饿营销的方式举行贩卖。

　　客岁8月份，证监会发布了《公开召募证券投资基金贩卖机构监视管理办法》（以下简称《办法》）及配套规则，自2020年10月1日起施行。重要从美满基金贩卖举动规范、增强基金贩卖机构合规内控等方面作出了规定。别的还对基金公司的宣传推介质料做出了严酷要求。

　　《办法》指出，在缺乏充足证据支持的环境下，不得利用“业绩妥当”“业绩精良”“压倒一切”“位居前线”“最大”“最好”“最强”“唯一”，以及 “坐享财产增长”“安心享受发展”“尽享牛市”等易使投资人忽视风险的表述；不得利用“欲购从速”“申购良机”等单方面夸大会合营销时间限定的表述。

　　同时，《办法》规定克制短期业绩宣传、不得搞饥饿营销。基金宣传保举质料展示的恣意业绩区间均应当凌驾6个月，制止贩卖平台靠宣传短期收益率来误导投资者。别的，《办法》规范召募上限、比例配售等安排，不得以差别字体、加大字号等方式举行夸大，不得作为贩卖主题举行营销宣传。

　　但《证券日报》记者观察发现，在部门银行的宣传推介质料上仍出现了“业绩亮眼”等表述。对于过往业绩宣传，部门银行的宣传推介质料上展示的都是行情上涨、基金回报不错的时间段的收益率，对于业绩宣传的重点相对突出短期。如“近一月涨幅”“近三月涨幅”“近一年收益率”等。

　　而部门理财司理在宣传保举产物时，通过“限额配售”“一天售完”等带有较强引导性和倾向性的表述引导投资者抢购。即以饥饿营销的方式吸引投资者。某股份制银行的客户司理向记者保举一款基金并表现，该产物现在可以预约购买，距发售另有3天，产物召募额度统共120亿元，当天一个多小时已经卖了30亿元。他还告诉记者，“我本身也购买了该款基金”。

　　不少银行理财司理在向记者先容基金产物时，并没有从投资者的得当性角度去推介产物，对于记者的投资履历、风险蒙受本领不会自动扣问。乃至在不相识投资者风险蒙受本领的环境下，将一些风险品级较高的产物保举给记者，而且也没有举行风险提示。

　　有业内人士表现，在基金代销业务上，中小机构渠道并不强势，在职员配备、风控管理上有所短缺。由于该业务创收重要通过申购费、赎回费等生意业务型费用，因此贩卖导向占据主导，贩卖职员为“卖量”有时间会“铤而走险”。

　　比年来，羁系反复脱手，针对基金贩卖机构存在的题目举行核查。不停以来，银行是基金代销的重要渠道。本年以来，已有多家银行因基金贩卖业务违规被羁系处罚。

　　麻袋研究院高级研究员苏筱芮在担当《证券日报》记者采访时表现：“证监会发布的《办法》及配套规则，对基金贩卖举动举行了规范，但现在该文件重要关注的是准入、资格方面的规范，后续各类细则有待增补。”

　　苏筱芮进一步表现，后续基金代销的管理规范也必要从资格准入类渐渐向业务流程类进阶，在贩卖渠道、贩卖流程、贩卖职员等方面实行更为过细的规范，与此同时，也必要差别金融羁系部分之间创建跨部分和谐联动机制，对违规银行、违规从业者及不妥贩卖举动加大打击力度。

责任编辑：陈鑫